テノ．ホールディングスIPOのBBスタンスとIPO評価！保育関連IPO！｜IPO初値予想・公開株数・幹事・需給分析

テノ．ホールディングス（7037）IPOのBB（ブックビルディング）が、翌週の9月3日から開始されます。テノ．ホールディングスは、値がさで規模も大きめですが、待機児童の解消など国策とマッチした保育関連事業を手掛けている点で注目されているようです。

※上場中止になりました。

ただ、テノ．ホールディングスは人気化しそうなアズームとの同時上場なので、多少なりとも影響を受けそうですね。

テノ．ホールディングス（東証マザーズ＆福証IPO）のIPO基本情報

銘柄名	テノ・ホールディングス上場中止
コード	7037
主幹事証券	野村證券
幹事証券（委託含む）	三菱UFJモルガン・スタンレー証券みずほ証券 FFG証券西日本シティTT証券岡三証券 SBI証券マネックス証券カブドットコム証券岡三オンライン証券
上場日	9月20日
仮条件決定日	8月31日（4,440円～4,600円に決定）
ブックビルディング期間	9月3日から9月7日まで
公開価格決定日	9月10日（4,600円に決定）
申込期間	9月11日から9月14日まで
公募	350,000株
売出し	50,000株
OA	60,000株
吸収金額	20.4億円
時価総額	64.8億円
想定価格	4,440円→公開価格：4,600円
初値価格	上場中止

テノ．ホールディングスは、公的保育所や受託保育所の運営をはじめ、幼稚園や保育所に対する保育士派遣、ベビーシッターサービスやハウスサービスの提供、tenoSCHOOL（テノスクール）の運営等を行っています。

公的保育事業では、主に国の社会課題となっている待機児童解消に貢献することを目的に事業を展開しています。

受託保育事業では、病院や企業等で勤める従業員の「仕事」と「子育て」の両立支援を目的に事業展開を行っています。

tenoSCHOOL（テノスクール）では、保育士養成講座やベビーシッター養成講座を開催し、意識の高い育児のプロを養成しています。

（※画像クリックで拡大）

テノ．ホールディングスIPOの業績は、今のところ好調に推移しているようです。

テノ．ホールディングスは、やや規模（吸収金額20.4億円）が大きく、VC（ベンチャーキャピタル）の保有株も少し気になります。

ただ、テノ．ホールディングスは業績好調で、子育て支援や待機児童解消というテーマ性でも関心を集めそうです。

よって、テノ．ホールディングスのIPO評価は、Bが妥当だと考えています。テノ．ホールディングスIPOは、公開価格をしっかりと上回ったところで初値形成すると予想しています。

テノ．ホールディングスIPOのBB（ブックビルディング）は、今のところ全力で申し込む予定です。主幹事の野村證券を中心に、SBI証券やマネックス証券などネットから申し込める全ての幹事証券に申込むつもりです。